Total kostnad
Procentandel:
Varav förvaltningsavgift
Procentandel:
Låg
Hög
Riskvärde: 2
Hållbarhetsbetyg Morningstar
Morningstar betyg
Storebrand High Yield Företagsobligation investerar i företagsobligationer med låg kreditvärdighet, High Yield, i Norden med tyngdpunkt på Sverige, men kan även placera i emittenter utanför Norden och i viss mån i företagsobligationer med högre kreditvärdighet (Investment Grade). Fokus kommer att ligga på BB rating eller motsvarande och de som saknar officiell rating, snarare än B, vilket ger en relativt konservativ kreditrisk. Fonden följer vår standard för hållbara investeringar som bland annat innebär att vi avstår från att investera i bolag som bryter mot internationella normer och konventioner. Det omfattar mänskliga rättigheter, arbetsrätt och folkrätt, korruption och ekonomisk brottslighet, allvarlig klimat– och miljöskada och kontroversiella vapen (landminor, kluster och kärnvapen). Vi exkluderar även bolag vars omsättning till mer än 5 procent kommer från produktion och/eller distribution av tobak, vapen, alkohol, spel, pornografi, cannabis, fossila bränslen samt bolag med sto
Historisk avkastning är ingen garanti för framtida utveckling. De pengar som placeras i fonder kan både öka och minska i värde och det är inte säkert att du får tillbaka hela det insatta beloppet. En fond med riskklass 5–7 kan på grund av sin sammansättning och fondbolagets förvaltningsmetoder minska och öka kraftigt i värde. Faktablad och Informationsbroschyr hittar du under respektive fond.
Procentandel:
Procentandel:
Låg
Hög
Riskvärde: 2
Morningstar betyg
Fondkategori
N/A
Jämförelseindex
Not Benchmarked 100%
Registreringsland
Sweden
Fondförmögenhet (2024-11-30)
5 323,40 MSEK
Fondens startdatum
2020-06-11
Handelsvaluta
SEK
Andelsklassvaluta
SEK
ISIN
SE0013877289
PPM
Ja
UCITS
Ja
Fondkurs (2024-12-19)
109,38 SEK
Fondbolag
Storebrand Fonder AB
Förvaltare
Gustaf Linnell
Per 2024-11-30
Procentandel:
Förvaltningsavgift
Avgifter
Transaktionskostnader
Övriga avgifter
Låg
Hög
Riskvärde: 2
Sharpe 3 år
Standardavvikelse 3 år
Tracking error 3 år
Informationskvot 3 år
Ränteduration
Kreditduration
Yield to maturity
Snittrating
B
Nedan finner du mycket information under förbestämda rubriker i enlighet med EU:s Disclosure-förordning. I avsnittet om miljörelaterade eller sociala egenskaper/mål beskrivs vad fonden vill uppnå, och avsnittet om övervakning som beskriver vad som mäts. Läs gärna dessa avsnitt
Senast uppdaterat 2024-01-18
Anställd sedan 2011. Tidigare hedgefonden Rhenman Partners Asset Management (2009-2011), Teknisk fysik vid Kungliga Tekniska Högskolan, Kandidatexamen i ekonomi vid Handelshögskolan i Stockholm.
Anställd sedan 2023. Tidigare över 25 års erfarenhet av den nordiska kreditmarknaden där han förvaltat flera olika typer av kreditmandat. Tidigare Case Asset Management, portföljförvaltare 6 år. Dessförinnan förvaltning på Skandia och Nexum samt med kreditanalys på Öhman.
I november steg fonden med 0,68 procent och hittills i år har fonden stigit med 11,16 procent.
November månad var ovanligt händelserik där mycket naturligtvis handlade om det amerikanska valet. När vi summerar marknadsreaktionerna kan vi konstatera att räntorna gick ner under månaden samtidigt som riskfyllda tillgångar som amerikanska aktier och lägre ratade krediter fortsatte att utvecklas positivt. I Sverige fortsatte Riksbanken att sänka styrräntan enligt förväntningarna. Nordiska krediter hade en stabil utveckling under månaden och fortsätter att handla mitt i, eller i den lägre delen av intervallet de handlat i de senaste månaderna. Hittills i år har den riskjusterade avkastningen varit god, dvs positiv avkastning utan några större variationer trots problem i enskilda namn, vilket visar på betydelsen av att hålla en diversifierad portfölj. Trots den starka utvecklingen under året anser vi att den löpande förräntningen är tillräckligt hög för att motivera en fortsatt högre kreditrisk som high-yield investeringar innebär. Men det är rimligt att förvänta sig att avkastningen motsvarar kupongerna framöver då den stora ihopspreadningen är bakom oss.
Det rådde fortsatt hög aktivitet i marknaden och fonden genomförde flertalet transaktioner. I primärmarknaden investerade fonden i seniora men oprioriterade obligationer (senior non-preferred) utgivna av nischbanken Hoist Finance samt i efterställda obligationer utgivna av den danska hypoteksbanken DLR Kredit. I fastighetssektorn deltog fonden i refinansieringen av Heimstaden Bostads efterställda obligationer samt i refinansiering av seniora obligationer utgivna av Compactor, ägarbolaget till Fastpar. Därutöver investerade fonden i seniora obligationer utgivna av fastighetstjänstebolaget Catella och i nya seniora obligationer utgivna av fastighetsbolagen Logistri och Nivika. Utanför fastighetssektorn investerade fonden i efterställda obligationer i elnätföretaget Ellevio samt i seniora och säkerställda obligationer utgivna av CTS Group, ett riskkapitalägt bolag verksamt i bildäckbranschen. Fonden var även aktiv i andrahandsmarknaden i namn som Swedavia, Husqvarna och Islandsbanki. Kassapositionen i fonden är fortsatt högre än normalt som en följd av ett antal större återbetalningar.